外币利率风险，作为商业银行的外币资产和外币负债的主要风险，同时影响商业银行的外币负债业务和外币资产业务。随着人民币浮动汇率机制的逐步成形，商业银行各类外币业务所面临的考验越来越大，对商业银行的外币利率风险的管理也提出了越来越高的要求。商业银行需要对外币利率走势做出预测分析，通过开发外币利率风险分析模型，观测影响外币利率的主要因素，对外币市场利率进行定量分析，并根据模型预测结果对外币利率风险进行积极的主动管理。　　商业银行使用多种利率衍生品对利率风险进行综合管理，但往往采用半动态的管理方式，即设定对冲目标后，短期内就不再对其头寸进行调整。本文以美元利率风险管理为例，根据美元利率互换与美国国债期货的关联关系，研究使用统计学习方法对美国十年期国债期货活跃合约的1分钟波动数据建立预测模型，并利用该预测模型对美国国债期货的头寸进行动态调整，在不影响对美元利率风险管理的情况下，不仅能够减小商业银行的利率风险，还能进一步为商业银行带来额外的收益。