典当
　　英国批判现实主义作家狄更斯曾在其著作中把当铺描写成“吃人不吐骨头”的黑暗行当,在中国旧社会也是收取实物作质押、进行高利贷剥削的店铺。然而当今“典当”已经今非昔比,不再是“掏人家底”的高利剥削者,以方便、快捷、灵活为优势,确实是一种现代的新型融资工具。
　　
　　菲特太太听同事说,北京的一家典当行开进了商场,很多女子都蜂拥而至,不为别的,就为可以买到更便宜的金银首饰。这倒是个新鲜事,菲特也在纳闷,人一般都是拿着自己的宝贝去典当行质押(房产抵押,动产和财产权利是质押),目的是为了借钱,现在莫非典当行变更业务范围了吗?
　　为了一探究竟,菲特夫妇到典当行了,典当里像商场的柜台一样,在货架上摆满了琳琅满目的物品:金银首饰、珠宝玉器、数码产品、高档手表等。据典当行工作人员介绍,那些来典当宝贝的人,借了典当行的钱,愈期没有还钱,也就不来赎回自己的物品,典当行是债权人自然有权利处理这些绝当物品。
　　菲特知道英国有个埃邦典当行,其业务范围是世界最广泛的,此典当行最特别的业务是,占该行利润额28%的信用放款(Unsecured Loans)。这类业务可以分为两种:其一是以银行支票作抵押拿到预付工资(PayDay Advances),这项业务能帮助顾客填补现金需求与工资发放滞后的“流动缺口”,顾客可以最多可借600英镑,最长时间为一个月;其二是快速贷款(Speedloan),这类业务每笔贷款额为500英镑,期限不超过12个月,直接还款。
　　
　　典当是“综合”市场
　　
　　典当铺里,就像一个百货商店,什么物品都有,菲特夫妇看到数码专柜上陈列了多种款式的照相机、摄像机,还有的专柜摆了很多高档手表,有劳力士、江诗丹顿、欧米茄、浪琴品牌,菲特太太站在金银首饰专柜前,看到眼睛都发亮了,各式各样的玉佛坠、翡翠镯子、金条、钻戒等等,而菲特也非常疑惑,典当行这么多金银首饰真是在出售吗?
　　路人甲先生:这是我在前年买的诺基亚N95手机,当时价值约六千多元,现在这个手机能当多少钱呢?
　　路人乙女士:你看看,我说到典当行来买黄金饰品便宜吧?现在市场价275.5元/克,这里只卖248元/克,将近便宜10%,而且款式不比商场的差。再看看这个冰种吊坠才要500元,和我上次在××商场看到的便宜了将近一半呢?
　　菲特:这里有来当物品的,也有买东西的,还真是挺热闹的,看来缺钱的来这里借钱,而有钱的在这里消费,还真是挺有意思的。
　　费客户经理:典当行的当品种类随着时代变迁发生了根本性变化,而且现在人们对典当行的观念也发生了变化,不再认为典当行是穷人为了生计才去的地方,更多的人把它当作商店去逛。
　　现在当品种类非常多,除了柜台展现的金银首饰、金条、手表、相机等数码产品,还有很多的人来当车、当房、当股票、当艺术书画作品,更有很多的私营老板来典当股权及大宗物资、机器设备等等,典当者均可把这些作为抵押物或质押物进行担保融资。
　　现在来典当的人和以前典当的目的也有很大不同,有的人并不是因为缺钱才来典当行借钱,有人把典当行当作“保管箱”和理财工具。我以前就接待过一个客户,开着自己的“奥迪TT”来到典当行,说只当1万元就行。问他,这车市场价值60万元,就算典当行折当率为50%,也能当约30万元,为什么只借1万元呢?客户说,自己要到外地出差约一个多月,这段时间把车放在小区怕被别的车刮蹭或出什么意外,放在典当行有人保管更安全,典当一个月花费470元就相当于停车费而已。
　　菲特太太:典当各种物品的费用都是一样的吗?是如何计算费用的呢?来典当者该如何交费呢?
　　费客户经理:典当物品主要分三类:(一)动产质押典当业务;(二)房地产等不动产抵押典当业务;(三)财产权利质押典当业务。
　　为获取当金,典当者需要向典当行支付典当综合费用和当金利息,前者是指各种服务及管理费用,针对当品不同,综合费用也有所区别,动产质押典当的月综合费率不得超过当金的42‰;房地产抵押典当的月综合费率不得超过当金的27‰;财产权利质押典当的月综合费率不得超过当金的24‰。
　　典当当金利率,按中国人民银行公布的银行机构6个月期法定贷款利率及典当期限折算后执行。但典当当金利息不得预扣。典当期限最短5天,最长6个月,到期可以续当。
　　
　　典当主营是融资
　　
　　菲特:典当是一种融资工具,银行也能贷款给客户,这有什么区别呢?
　　丁当先生:典当和银行最大的区别是快捷、灵活、方便!典当可以取得当金的时间短,房产一般1到2天内就可以取得当金,而银行办贷款至少需要三周,甚至一个月。
　　具体来说,典当中可以抵押和质押物品种类多,除了金银首饰、手表、数码产品、车辆等动产,近年来,艺术品质押成为典当行业新开发的产品。一些财产权利也可以质押,比如股票、股权、专利技术等。而银行多以房产抵押贷款为主,别的物品很难取得银行贷款。
　　菲特:现在常见的是用房产取得贷款,使用典当融资和银行贷款,有什么区别呢?
　　丁当先生:客户使用自有房产都是可以取得一定现金,使用典当融资和银行贷款相同的是,客户可以取得所需资金,即当金或者贷款,这是两者共同之处,但是区别也很大,以120万元市值的房产为例来说明。
　　●典当费用长期更高
　　评估价格100万元,月综合费率和利率共3.2%/月,如房地产折当率60%,可以取得最高当金60万元,费用1.92万元/月。而银行六个月到一年的短期贷款利率5.31%/年,六个月以内(含六个月)利率4.86%/年,贷款一个月为60万元×4.86%/12×6=1.458万元。
　　典当综合费用和利息总和比银行贷款费用高4620元。但是比如银行贷款还需要其他费用,其总费用和典当1个月的费用差不多。
　　典当是法定“高利贷”,各国和地区的法律均允许典当行高收利息和费用,因为典当行不是银行,息费高是典当的本质特征之一。
　　●典当融资时间更短
　　房产典当需要经过五个流程,(如右图房产抵押流程图),只要手续齐全,只要1到2个工作日典当者就可以拿到当金;而银行需要审查资质等流程,办贷款至少需要三周,甚至一个月。
　　●典当期限短可以循环
　　如果在约定当期内还当金和利息后,还能续当,最长一个当期为6个月;如果实际当金少于房产评估值折当率价值,还可以循环典当。
　　举上例,假设客户典当周期是3个月,典当放款额度是60万,那么客户根据自己所需,第一个月可以先用20万,第二月再用30万,第三个月再用10万,也可以在典当周期内在额度范围内随借随还。而银行一定要在还完贷款后才能再申请贷款。
　　
　　典当新发展
　　
　　菲特:席卷全球的金融危机爆发后,典当行业出现了暂时的回暖,而中国的典当行业近年来有什么变化呢?
　　张海军:典当行由于当品多样性决定了它是一门非常综合的行业,典当行业的发展最能反映时代变迁中经济发展的趋势,如大牛市时,做股票质押的客户就很多,而现在有很多的客户拿着自家的书画来典当行融资在典当运作模式上,也有很大变化,比如:
　　●“拍典通”使客户获双重选择
　　“艺术品拍典通”,典当行与拍卖行联手,推出一种将典当与拍卖优点融为一体的艺术品融资方式,改变了此前拍卖与典当不能同时进行的局面。其基本运作模式为:客户可以与典当行和拍卖公司分别签订典当与拍卖协议,当物在拍卖预展期间可以随时到典当行典当融资,也可以在典当期间随时拿给拍卖行参加预展,给客户双重选择机会。在拍卖成交后,客户可以用拍款偿还典当行的借款;如果流拍,客户也可以选择赎当或直接绝当给典当行。
　　●“银典直通车”提高效率
　　如何让客户快速短期借款,而且长期费用低廉呢?交通银行北京市分行携手华夏典当行和汉华创业担保集团有限公司联合推出“银典直通车”业务。客户在典当行做业务后,又委托典当行转交银行相关资料申请贷款。这种运作模式将银行信贷资金实力雄厚、利率低的优势与典当行典当业务的方便、灵活、快捷相结合,客户能够高效率、低成本融资。
　　●“联合做单”助行业壮大
　　近年来在典当行之间“联合做单”,也能说明行业出现质的飞跃。如某单位需要融资1500万元,便以企业股权做质押向A典当行借款,但按规定,“典当行财产权利质押典当余额不得超过注册资本的50%”。A典当行将质押权登记在自己名下,再与B典当行签订委托协议,协议约定该抵押物的解押等其他事宜由B典当行执行,这样形成相互的制约后,共同放款给客户。
　　人们常说“同行是冤家”,但 “联合做单”也许会是未来典当行经营的常见模式。中国典当联盟网率先开通了典当行业QQ群,一旦发现不合规当品及时发布消息,以免其他典当行上当受骗,减少行业整体风险,同时汇集全国近两千家典当行,开通全国首个典当行业不良记录平台,这些不良交易记录有的来自公安部的协查通知,有的是全国各地典当行提供的。