本文基于Lux-Marchesi和Li-Rosser模型的方法，引入异质多个体交易者，交易者能够自由选取异质基本值交易策略或技术分析交易策略。基本值策略是根据价格与基本值偏离决定买卖行为；技术分析者策略是根据短时平均值和长时平均值的偏离决定买卖行为。考虑异质交易者学习、适应与竞争行为以及市场动力学机制，建立资产价格波动模型，进行数值模拟，与典型事实相对照，重现了波动聚集、尖峰胖尾分布、收益缺乏自相关而收益的绝对值具有长时关联等典型现象，并得出波动和交易量正相关、波动和基础值者的数量负相关的结论。在此基础上，对交易者的异质基本值策略与资产市场价格波动的关系，交易者的财富分布，影响交易者最终财富的因素，借贷率与资产市场价格的关系作了简单的讨论。模拟结果证明，交易者的异质基本值策略是导致市场风险增大的原因之一；交易者的最终财富分布大致呈正态分布；交易者的最终财富与交易者的初始财富和交易者本身的能力有关；在一定的参数条件下，调整借贷率能够使资产价格波动发生变化。