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近年来，我国中小民营企业的债务融资问题已经成为业内人士普遍关注和研究的重点对象之一。在我国， 受内外部融资环境的影响，我国中小民营企业在进行相关的债务融资过程中普遍会受到融资渠道、融资成本和融资金额等因素的制约，令我国中小民营企业在债务融资的道路上走得愈发艰难。文章分别从政府、商业银行等金融机构以及企业自身三个角度着手进行分析研究，希望可以通过多方共同合作缓解当前中小民营企业“债务融资难”的现状，进而，提高中小民营企业的营运水平，为我国中小民营企业带来更多的市场收益。
相关法律制度和信用体系尚未完善
目前，我国中小民营企业的良好运营是促进社会经济发展的重要因素，尽管其已经得到了国家相关政策的一定扶持，但是我国对于中小民营企业在融资方面的倾斜政策还远远不够，无法从实际上缓解中小民营企业债务融资困难的现状。我国现行的相关法律制度主要针对于大中型企业， 而针对中小民营企业债务融资相关法律制度的保障尚未完善。此外，我国中小民营企业的信用体系也有待升级， 目前，对于我国中小民营企业的信用评级监控还不够全面， 因而，商业银行等相关金融机构无法获取较为完整准确的中小企业信用信息， 以至于可能会导致在中小民营企业和商业银行等金融机构之间存在相关信用信息不对称的情况发生。“信息的不对称”问题的存在加大了商业银行等金融机构对中小民营企业贷款的管理难度，因而，其为了规避相关的风险， 就需要对中小民营企业的贷款审批条件和贷款金额加以严格的约束。
商业银行等金融机构“恐贷”的现象
近年来，由于中小民营企业自身盈利能力有限、财务管理制度还未完善以及我国信用评级体系尚未健全等原因，商业银行等金融机构为了获取更多中小民营企业的相关信息就需要付出更多的人力、物力和财力，这就导致商业银行等金融机构不愿意冒着高风险将贷款发放给中小民营企业，因此，商业银行等金融机构不得不提高了对中小民营企业融资的“门槛”，以此规避相关的金融风险，以至于中小民营企业债务融资越发艰难。此外，中小民营企业通过商业银行进行债务融资还需要相关风险资格的确认和一定的物权抵押，这在一定程度上增加了中小民营企业的债务融资的相关成本，也就意味着企业即便达到商业银行等金融机构的融资要求，较高的债务融资成本也可能使中小民营企业债务融资活动无法进行下去。
中小民营企业自身经营管理不规范
中小民营企业大多都存在着经营模式不规范、财务实力有限、相关管理制度不完善以及在经济环境发生变化时抵御风险能力偏低的问题。与此同时，我国中小民营企业普遍都是以家族管理的模式为主，这种经营模式使中小民营企业很难做强做大，很可能会因为重视短期利润而忽略现金的流动管理导致企业财务管理方面十分混乱。除此之外，中小民营企业的创新能力有限，其无法依据市场的变化而作出及时的调整，因此无法有效地规避由此带来的市场风险，进而可能会造成企业自有资金缺乏，以至于需要向商业银行等金融机构进行债务融资，而商业银行等金融机构为了规避相应地风险， 只能对中小民营企业采用较为严格的贷款条件、提供有限融资资金以及提高贷款利率的手段。
完善相关法律法规和信用体系
政府应根据我国中小民营企业的实际经营情况和实际资金需求给予一定融资方面的政策倾斜。同时，建立和完善相关的法律体系， 增大其对我国中小民营企业债务融资方面的扶持力度。同时，还应对中小民营企业建立专门适用于中小民营企业的信用体系，政府和商业银行等金融机构共同建立中小民营企业信用信息平台，利用多种渠道获取相关信用信息，对我国中小民营企业进行实时的详细信用评估，不断加强中小民营企业财务信息披露的透明化程度。此外，还应制定相关激励与惩罚制度，按期在平台上公布中小民营企业的信誉水平，对违规的中小民营企业进行处罚，以此降低商业银行等金融机构为中小民营企业融资所承担的贷款风险。
设立专门服务于中小民营企业的金融机构
目前商业银行等金融机构的债务融资基本上主要针对于我国大中型企业，中小民营企业想要通过这种方式获取贷款却十分受限，这主要是由于商业银行出于对自我效益和风险防范的考量。商业银行等金融机构可以根据中小民营企业的实际情况设立专为中小民营企业服务的金融机构，通过给予适合中小民营企业的较为宽松的条件以及适当简化中小民营企业的融资手续，使得我国中小民营企业的债务融资程序变得相对简单可行。同时，还可以在全国范围内逐渐发展服务于中小民营企业的中小型商业银行等金融机构， 进而为我国中小民营企业的债务融资提供更多有利条件。此外，商业银行等相关金融机构还可以依据中小民营企业当前所需的融资需求，打造出一些富有特定性需求的创新类金融产品， 进而不断增加我国中小民营企业债务融资方式的多样化。
提高中小民营企业自身管理水平
目前， 我国中小民营企业普遍存在发展规模受限、经营管理水平不高、财务制度不规范以及综合竞争力薄弱等问题。因此，中小民营企业需要及时规范自身的经营管理模式和相应管理制度，使中小民營企业的经营管理更加符合标准化，使企业财务报表规范化，进而可以向银行等金融机构提供较为标准化的与资产和负债等相关的财务信息，提高中小民营企业在商业银行等金融机构中的信用。同时，我国中小民营民营企业应加强对市场风险的调研和判断，及时建立有效的风险应对机制，增强企业的综合竞争力以抵御市场的不确定风险，以此达到降低中小民营企业债务融资难的目的。
我国中小民营企业作为推进市场经济发展的主力军之一，其自身运营管理的好坏对我国社会经济的发展尤为重要。因此，缓解我国中小民营企业“融资难”的问题势在必行。债务融资活动作为我国中小民营企业良好生存和有序发展的关键环节，因此，应通过政府、商业银行等金融机构和企业自身多方的全面大力协同支持，来改善我国中小民营企业“融资难”的现状，进而保障我国中小民营企业健康、稳定的发展。
[本文系辽宁省社科联项目：辽宁省化解政府性债务对策研究（项目编号：2019lslktyb-040）；本文系辽宁省社科基金重点项目：地方性债务风险生成、测度及化解研究（项目编号：L17AGL013）、沈阳市哲学社会科学专项资金项目一般项目：一带一路倡议下沈阳市PPP项目融资风险防范及政府引导研究（项目编号：17030）、沈阳市政府智库项目：促进民营经济加快发展的有关问题研究（编号：210032018000902）研究成果。]
（沈阳大学商学院）
参考文献：
[1] 王萌.中小企业融资难题及对策建议分析[J].现代商贸工业，2018，（12）：103-105.
[2] 陈颖.我国中小型企业债务融资面临的问题及对策分析[J].中国管理信息化，2019，（04）：124-125.
[3] 徐倩雯.关于中小型企业融资难原因分析及措施[J].中国乡镇企业会计，2020（03）：26-27.
[4] 武新英.中小企业融资存在的问题及对策研究[J].全国流通经济，2020（34）：79-81.
[5] 赵新宇.民营企业融资问题研究.[J].江苏科技信息，2020（29）：36-38.
中小民营企业债务融资面临的问题
相关法律制度和信用体系尚未完善
目前，我国中小民营企业的良好运营是促进社会经济发展的重要因素，尽管其已经得到了国家相关政策的一定扶持，但是我国对于中小民营企业在融资方面的倾斜政策还远远不够，无法从实际上缓解中小民营企业债务融资困难的现状。我国现行的相关法律制度主要针对于大中型企业， 而针对中小民营企业债务融资相关法律制度的保障尚未完善。此外，我国中小民营企业的信用体系也有待升级， 目前，对于我国中小民营企业的信用评级监控还不够全面， 因而，商业银行等相关金融机构无法获取较为完整准确的中小企业信用信息， 以至于可能会导致在中小民营企业和商业银行等金融机构之间存在相关信用信息不对称的情况发生。“信息的不对称”问题的存在加大了商业银行等金融机构对中小民营企业贷款的管理难度，因而，其为了规避相关的风险， 就需要对中小民营企业的贷款审批条件和贷款金额加以严格的约束。
商业银行等金融机构“恐贷”的现象
近年来，由于中小民营企业自身盈利能力有限、财务管理制度还未完善以及我国信用评级体系尚未健全等原因，商业银行等金融机构为了获取更多中小民营企业的相关信息就需要付出更多的人力、物力和财力，这就导致商业银行等金融机构不愿意冒着高风险将贷款发放给中小民营企业，因此，商业银行等金融机构不得不提高了对中小民营企业融资的“门槛”，以此规避相关的金融风险，以至于中小民营企业债务融资越发艰难。此外，中小民营企业通过商业银行进行债务融资还需要相关风险资格的确认和一定的物权抵押，这在一定程度上增加了中小民营企业的债务融资的相关成本，也就意味着企业即便达到商业银行等金融机构的融资要求，较高的债务融资成本也可能使中小民营企业债务融资活动无法进行下去。
中小民营企业自身经营管理不规范
中小民营企业大多都存在着经营模式不规范、财务实力有限、相关管理制度不完善以及在经济环境发生变化时抵御风险能力偏低的问题。与此同时，我国中小民营企业普遍都是以家族管理的模式为主，这种经营模式使中小民营企业很难做强做大，很可能会因为重视短期利润而忽略现金的流动管理导致企业财务管理方面十分混乱。除此之外，中小民营企业的创新能力有限，其无法依据市场的变化而作出及时的调整，因此无法有效地规避由此带来的市场风险，进而可能会造成企业自有资金缺乏，以至于需要向商业银行等金融机构进行债务融资，而商业银行等金融机构为了规避相应地风险， 只能对中小民营企业采用较为严格的贷款条件、提供有限融资资金以及提高贷款利率的手段。
中小民营企业债务融资所面临问题的对策建议
完善相关法律法规和信用体系
政府应根据我国中小民营企业的实际经营情况和实际资金需求给予一定融资方面的政策倾斜。同时，建立和完善相关的法律体系， 增大其对我国中小民营企业债务融资方面的扶持力度。同时，还应对中小民营企业建立专门适用于中小民营企业的信用体系，政府和商业银行等金融机构共同建立中小民营企业信用信息平台，利用多种渠道获取相关信用信息，对我国中小民营企业进行实时的详细信用评估，不断加强中小民营企业财务信息披露的透明化程度。此外，还应制定相关激励与惩罚制度，按期在平台上公布中小民营企业的信誉水平，对违规的中小民营企业进行处罚，以此降低商业银行等金融机构为中小民营企业融资所承担的贷款风险。
设立专门服务于中小民营企业的金融机构
目前商业银行等金融机构的债务融资基本上主要针对于我国大中型企业，中小民营企业想要通过这种方式获取贷款却十分受限，这主要是由于商业银行出于对自我效益和风险防范的考量。商业银行等金融机构可以根据中小民营企业的实际情况设立专为中小民营企业服务的金融机构，通过给予适合中小民营企业的较为宽松的条件以及适当简化中小民营企业的融资手续，使得我国中小民营企业的债务融资程序变得相对简单可行。同时，还可以在全国范围内逐渐发展服务于中小民营企业的中小型商业银行等金融机构， 进而为我国中小民营企业的债务融资提供更多有利条件。此外，商业银行等相关金融机构还可以依据中小民营企业当前所需的融资需求，打造出一些富有特定性需求的创新类金融产品， 进而不断增加我国中小民营企业债务融资方式的多样化。
提高中小民营企业自身管理水平
目前， 我国中小民营企业普遍存在发展规模受限、经营管理水平不高、财务制度不规范以及综合竞争力薄弱等问题。因此，中小民营企业需要及时规范自身的经营管理模式和相应管理制度，使中小民營企业的经营管理更加符合标准化，使企业财务报表规范化，进而可以向银行等金融机构提供较为标准化的与资产和负债等相关的财务信息，提高中小民营企业在商业银行等金融机构中的信用。同时，我国中小民营民营企业应加强对市场风险的调研和判断，及时建立有效的风险应对机制，增强企业的综合竞争力以抵御市场的不确定风险，以此达到降低中小民营企业债务融资难的目的。
结 论
我国中小民营企业作为推进市场经济发展的主力军之一，其自身运营管理的好坏对我国社会经济的发展尤为重要。因此，缓解我国中小民营企业“融资难”的问题势在必行。债务融资活动作为我国中小民营企业良好生存和有序发展的关键环节，因此，应通过政府、商业银行等金融机构和企业自身多方的全面大力协同支持，来改善我国中小民营企业“融资难”的现状，进而保障我国中小民营企业健康、稳定的发展。
[本文系辽宁省社科联项目：辽宁省化解政府性债务对策研究（项目编号：2019lslktyb-040）；本文系辽宁省社科基金重点项目：地方性债务风险生成、测度及化解研究（项目编号：L17AGL013）、沈阳市哲学社会科学专项资金项目一般项目：一带一路倡议下沈阳市PPP项目融资风险防范及政府引导研究（项目编号：17030）、沈阳市政府智库项目：促进民营经济加快发展的有关问题研究（编号：210032018000902）研究成果。]
（沈阳大学商学院）
参考文献：
[1] 王萌.中小企业融资难题及对策建议分析[J].现代商贸工业，2018，（12）：103-105.
[2] 陈颖.我国中小型企业债务融资面临的问题及对策分析[J].中国管理信息化，2019，（04）：124-125.
[3] 徐倩雯.关于中小型企业融资难原因分析及措施[J].中国乡镇企业会计，2020（03）：26-27.
[4] 武新英.中小企业融资存在的问题及对策研究[J].全国流通经济，2020（34）：79-81.
[5] 赵新宇.民营企业融资问题研究.[J].江苏科技信息，2020（29）：36-38.