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摘 要：本文运用回归分析的方法，对事务所规模与审计质量的关系进行了实证分析。结果表明，国际四大会计师事务所的审计质量优于国内所，国内十大事务所在某种程度上并不优于非十大所，因而本人认为我国事务所存在大而不强的问题，并提出对策。
关键词：审计质量；事务所规模；实证分析
1、研究背景与研究假设的提出
DeAngelo（1981）认为，事务所规模与审计质量存在正向关系。从独立性方面来看，规模大事务所一般成立时间较长，拥有的客户数量众多，相对于小规模的事务所而言，其对单一客户经济依赖性更小，更容易保持独立性；同时，规模大的事务所一般在客户中已建立良好的声誉，一旦丧失独立性，其信誉损失和财产损失比小规模事务所更大，因而其独立性程度可能更高。从专业胜任能力方面来看，规模大的事务所，更实力投入雄厚的资金和聘任经验丰富的注册会计师来支持行业研究发展，也会更注重规范化和系统化的人员培训，拥有明显的技术优势，从而更有实力承接大规模和复杂的业务和提供更高的审计质量。大多数研究表明，国外审计市场事务所规模与审计质量有着显著的正向关系。
事务所规模扩大的主要途径是合并，国际四大所发展至今已经历了数十次的合并，国内前十大所也主要是通过不断的合并才形成现有规模。但是现有研究表明，国内外事务所合并的动因并不相同，国外所合并主要是由市场推动来完成的，而国内所合并的实质则主要是行政管制力量推动的结果。这就可能使得我国事务所规模与审计质量的关系可能与国外情形不同，事实上，国内外学者的研究结论也并非一致。在此背景下，本文提出两个假设：
H1：国际四大在华分所审计质量优于国内事务所所。
H2：国内十大会计师事务所审计质量优于国内非十大事务所。
2、样本选择与统计工具
本文数据来源于锐思数据库和中国注册会计师协会网站，回归模型选取了2007-2009年度所有A股上市公司作为研究样本，剔除了金融类、ST、PT类、当年和上年新上市的以及数据缺失的上市公司，共得到样本数为3028家。其中，2007年由国际四大所和国内十大所审计的样本数分别为48家和215家，占当年样本数的比例分别为5.69%和25.5%；2008年样本数分别为60家和333家，比例分别为6.02%和33.43%；2009年样本数分别为73家和443家，比例分别为6.14%和37.73%。可见，三年中国际四大和国内十大所审计的客户增加数量和比例都是比较稳定的。
数据前期处理工具为Excel，统计软件为Eviews5.0。
3、实证检验结果
3.1变量设计
（1）被解释变量。本文选取审计质量作为被解释变量，这里以操控性应计利润的绝对值（|DAi|）作为审计质量的替代变量。本文借鉴夏立军（2003）的研究结论，采用基本Jones模型计算DAi，模型如下：
TAi/Ai=€%Z1€祝?/ Ai）+€%Z2€祝ā鱎EVi/ Ai）+€%Z3€祝≒PEi/ Ai）+€%^i (1)
TAi是公司i总应计利润，采用线下项目前总应计利润，即TAi=EBXIi-OCFi，EBXIi为营业利润，OCFi为经营活动现金净流量；△REVi为公司i当期的销售收入和上期销售收入的差额；PPEi代表公司i的厂房、设备等固定资产净值；Ai为公司i的上期期末资产总额。各变量除以Ai是为了消除异方差的影响。
对此模型用分行业数据进行回归，得到参数€%Z1，€%Z2，€%Z3的估计值al，a2，a3代入方程：
NDAi=al€祝?/ Ai）+a2€祝ā鱎EVi/ Ai）+a3€祝≒PEi/ Ai） （2）
NDAi为经过上期总资产调整后的公司i的正常性应计利润，其他变量含义和模型（l）相同。
DAi=TAi/Ai-NDAi（3）
|DAi|计量的就是经上期总资产调整的公司i的操控性应计利润的绝对值。
（2）解释变量。本文选取事务所规模（bigi）为解释变量，当事务所为国际四大所时big4i取1，否则取0；当事务所为国内十大所时big10i取1，否则取0。.
（3）控制变量。Levi是年末负债总额与总资产之比；OCFi是经营现金净流量与上期期末总资产的比值；LnAsseti是年末资产总额的自然对数；Roai是营业利润与年末总资产的比值；Abs_TAi是应计项目的绝对值；Opinioni是年度审计意见类型，标准无保留审计意见取1，否则取0。
3.2模型设定及检验结果
|DAi|=€%[0+€%[1€譈ig4i+€%[2€譈ig10i+€%[3€譒evi+€%[4€譕CFi+€%[5€識oai+€%[6€譇bs_TAi+€%[7€譕pinioni+€%[8€譒nAsseti+€%^（4）
其中，€%[0为截距项，€%[1至€%[8为回归系数， €%^为随机误差项
利用2007-2009年的数据进行回归分析，回归结果为：
|DAi|=-0.0126-0.0117€譈ig4i+0.0030€譈ig10i+0.0205€譒evi-0.0890€譕CFi+0.1404€識oai+0.7270€譇bs_TAi+0.0819€譕pinioni+0.0008€譒nAsseti （5）
（-0.1875）（-2.6386*）（1.2574）（2.8179*）（-9.2409*）（7.7344*）（71.0401*）（-10.0855*）（0.7617）
R2=0.6824D-W=1.9902F值为814.03
方程中括号内的数值表示参数估计对应的t-统计量，*表示对应的参数估计在5%的显著性水平下显著。
4、结论分析及对策
从回归结果可以看出，Big4i参数估计为负（-0.0117），并且显著，说明国际四大在华分所提供的审计质量较高，证明假设一成立。Big10i的参数估计为正（0.0030），并不显著，因此在某种程度上，国内十大所的审计质量并不优于国内其他会计师事务所，这表明假设2并不成立。其原因可能有三点：一是国内十大所存在"大而不强"的问题，虽然合并后业务范围和数量均有所增长，但是审计质量并没有提高；二是国内十大所的从业人员素质与国内非十大所可能差别不大，其专业胜任能力并不强于非十大所；三是可能由于样本的局限性，导致出现相反的结论。
据此，本人认为一方面政府部门和行业协会要注重市场因素在国内事务所在合并过程中的作用，鼓励大所之间的强强联合，警惕一些小所为达到某些门槛或取得某种资格等进行的盲目的、形式上的合并，监督并促使合并后事务所提供更高的审计质量，从而提高本土事务所的整体竞争力；另一方面会计师事务所要在合并过程中，进一步加强内部整合和质量控制体系建设，提高审计队伍整体素质，树立以提高审计质量为中心的意识，最终达到提升整体实力的目的。
参考文献:
[1]刘明辉，李黎，张羽，我国审计市场集中度与审计质量关系的实证分析[J]，会计研究，2003，（7）
[2]夏立军，盈余管理计量模型在中国股票市场的应用研究[J]，中国会计与财务研究，2003，5（2）
[3] 刘成立，会计师事务所规模能否反映审计质量[J]，财会通讯，2008,9
[4]李明辉，刘笑霞，会计师事务所合并的动因与经济后果：一个文献综述[J]，审计研究，2010,5
作者简介：李欣，女，河南商丘人，东北财经大学研究生院会计学专业硕士研究生。
关键词：审计质量；事务所规模；实证分析
1、研究背景与研究假设的提出
DeAngelo（1981）认为，事务所规模与审计质量存在正向关系。从独立性方面来看，规模大事务所一般成立时间较长，拥有的客户数量众多，相对于小规模的事务所而言，其对单一客户经济依赖性更小，更容易保持独立性；同时，规模大的事务所一般在客户中已建立良好的声誉，一旦丧失独立性，其信誉损失和财产损失比小规模事务所更大，因而其独立性程度可能更高。从专业胜任能力方面来看，规模大的事务所，更实力投入雄厚的资金和聘任经验丰富的注册会计师来支持行业研究发展，也会更注重规范化和系统化的人员培训，拥有明显的技术优势，从而更有实力承接大规模和复杂的业务和提供更高的审计质量。大多数研究表明，国外审计市场事务所规模与审计质量有着显著的正向关系。
事务所规模扩大的主要途径是合并，国际四大所发展至今已经历了数十次的合并，国内前十大所也主要是通过不断的合并才形成现有规模。但是现有研究表明，国内外事务所合并的动因并不相同，国外所合并主要是由市场推动来完成的，而国内所合并的实质则主要是行政管制力量推动的结果。这就可能使得我国事务所规模与审计质量的关系可能与国外情形不同，事实上，国内外学者的研究结论也并非一致。在此背景下，本文提出两个假设：
H1：国际四大在华分所审计质量优于国内事务所所。
H2：国内十大会计师事务所审计质量优于国内非十大事务所。
2、样本选择与统计工具
本文数据来源于锐思数据库和中国注册会计师协会网站，回归模型选取了2007-2009年度所有A股上市公司作为研究样本，剔除了金融类、ST、PT类、当年和上年新上市的以及数据缺失的上市公司，共得到样本数为3028家。其中，2007年由国际四大所和国内十大所审计的样本数分别为48家和215家，占当年样本数的比例分别为5.69%和25.5%；2008年样本数分别为60家和333家，比例分别为6.02%和33.43%；2009年样本数分别为73家和443家，比例分别为6.14%和37.73%。可见，三年中国际四大和国内十大所审计的客户增加数量和比例都是比较稳定的。
数据前期处理工具为Excel，统计软件为Eviews5.0。
3、实证检验结果
3.1变量设计
（1）被解释变量。本文选取审计质量作为被解释变量，这里以操控性应计利润的绝对值（|DAi|）作为审计质量的替代变量。本文借鉴夏立军（2003）的研究结论，采用基本Jones模型计算DAi，模型如下：
TAi/Ai=€%Z1€祝?/ Ai）+€%Z2€祝ā鱎EVi/ Ai）+€%Z3€祝≒PEi/ Ai）+€%^i (1)
TAi是公司i总应计利润，采用线下项目前总应计利润，即TAi=EBXIi-OCFi，EBXIi为营业利润，OCFi为经营活动现金净流量；△REVi为公司i当期的销售收入和上期销售收入的差额；PPEi代表公司i的厂房、设备等固定资产净值；Ai为公司i的上期期末资产总额。各变量除以Ai是为了消除异方差的影响。
对此模型用分行业数据进行回归，得到参数€%Z1，€%Z2，€%Z3的估计值al，a2，a3代入方程：
NDAi=al€祝?/ Ai）+a2€祝ā鱎EVi/ Ai）+a3€祝≒PEi/ Ai） （2）
NDAi为经过上期总资产调整后的公司i的正常性应计利润，其他变量含义和模型（l）相同。
DAi=TAi/Ai-NDAi（3）
|DAi|计量的就是经上期总资产调整的公司i的操控性应计利润的绝对值。
（2）解释变量。本文选取事务所规模（bigi）为解释变量，当事务所为国际四大所时big4i取1，否则取0；当事务所为国内十大所时big10i取1，否则取0。.
（3）控制变量。Levi是年末负债总额与总资产之比；OCFi是经营现金净流量与上期期末总资产的比值；LnAsseti是年末资产总额的自然对数；Roai是营业利润与年末总资产的比值；Abs_TAi是应计项目的绝对值；Opinioni是年度审计意见类型，标准无保留审计意见取1，否则取0。
3.2模型设定及检验结果
|DAi|=€%[0+€%[1€譈ig4i+€%[2€譈ig10i+€%[3€譒evi+€%[4€譕CFi+€%[5€識oai+€%[6€譇bs_TAi+€%[7€譕pinioni+€%[8€譒nAsseti+€%^（4）
其中，€%[0为截距项，€%[1至€%[8为回归系数， €%^为随机误差项
利用2007-2009年的数据进行回归分析，回归结果为：
|DAi|=-0.0126-0.0117€譈ig4i+0.0030€譈ig10i+0.0205€譒evi-0.0890€譕CFi+0.1404€識oai+0.7270€譇bs_TAi+0.0819€譕pinioni+0.0008€譒nAsseti （5）
（-0.1875）（-2.6386*）（1.2574）（2.8179*）（-9.2409*）（7.7344*）（71.0401*）（-10.0855*）（0.7617）
R2=0.6824D-W=1.9902F值为814.03
方程中括号内的数值表示参数估计对应的t-统计量，*表示对应的参数估计在5%的显著性水平下显著。
4、结论分析及对策
从回归结果可以看出，Big4i参数估计为负（-0.0117），并且显著，说明国际四大在华分所提供的审计质量较高，证明假设一成立。Big10i的参数估计为正（0.0030），并不显著，因此在某种程度上，国内十大所的审计质量并不优于国内其他会计师事务所，这表明假设2并不成立。其原因可能有三点：一是国内十大所存在"大而不强"的问题，虽然合并后业务范围和数量均有所增长，但是审计质量并没有提高；二是国内十大所的从业人员素质与国内非十大所可能差别不大，其专业胜任能力并不强于非十大所；三是可能由于样本的局限性，导致出现相反的结论。
据此，本人认为一方面政府部门和行业协会要注重市场因素在国内事务所在合并过程中的作用，鼓励大所之间的强强联合，警惕一些小所为达到某些门槛或取得某种资格等进行的盲目的、形式上的合并，监督并促使合并后事务所提供更高的审计质量，从而提高本土事务所的整体竞争力；另一方面会计师事务所要在合并过程中，进一步加强内部整合和质量控制体系建设，提高审计队伍整体素质，树立以提高审计质量为中心的意识，最终达到提升整体实力的目的。
参考文献:
[1]刘明辉，李黎，张羽，我国审计市场集中度与审计质量关系的实证分析[J]，会计研究，2003，（7）
[2]夏立军，盈余管理计量模型在中国股票市场的应用研究[J]，中国会计与财务研究，2003，5（2）
[3] 刘成立，会计师事务所规模能否反映审计质量[J]，财会通讯，2008,9
[4]李明辉，刘笑霞，会计师事务所合并的动因与经济后果：一个文献综述[J]，审计研究，2010,5
作者简介：李欣，女，河南商丘人，东北财经大学研究生院会计学专业硕士研究生。