摘要：对投资者的保护有助于维系证券市场繁荣，为证券市场的发展提供重要保障。内部控制是公司治理的核心问题，提高内部控制质量更是促进和提升投资者保护的重要内容。本文从投资者保护角度出发，对企业内部控制研究现状和存在问题进行探究，并提出相关政策建议。
　　关键词：内部控制 投资者 保护

一、基于投资者保护的内部控制研究现状

　　我国学术界和实务界对内部控制的现有研究与建设，往往会忽视内部控制与投资者的联系，这种忽视使得我国在内部控制建设中缺乏针对投资者保护的相关探究，从而未能建立起完善的框架体系。
　　（一）信息不对称对投资者的影响
　　对信息不对称问题的解决，是完善内部控制质量，提升内部控制水平的核心所在。对投资者保护的重点方面和关键点，在于解决和降低信息不对称情况。学术研究不断提升对投资者保护方面的研究，但现有研究却一直侧重于对该方面的静态研究，而对投资者的保护应将关注点集中于内部和外部的治理机制方面的一种协同效应，但是这种动态的关系却在现实中缺乏足够的关注，这也就使得企业未能构建相关方面的完整和完善的框架体系。
　　（二）会计信息质量不完整对投资者的影响
　　我国现实国情的特点表现为大量的上市公司是经国有企业改制上市的，这就使得我国的上市公司表现出两个鲜明的特点，一是股权集中，“一股独大”；二是股权性质多为国有股，存在“所有者缺位”现象，容易导致经理层等“内部人控制”现象产生，使得广大股东与投资者利益受损。这种情况的存在使得我國企业现状中存在会计信息质量的不完整、不对称性，从而对投资者造成伤害。

二、我国内部控制现存问题探究

　　（一）内部原因探究
　　企业在进行内部控制建设时，往往会忽略对投资者权益的保护和重视，使得会计信息质量低下，缺乏对投资者应有的保护。因此若将内部控制从基于投资者保护的角度进行研究，应该从企业内部原因考虑。企业在解决有关投资者保护的内部控制建设的问题方面，应从提升公司治理功能和提高企业会计信息质量两个方面进行权衡考量，有助于企业构建高质量的内部控制体系，提升企业生产经营水准，以及重视在经营决策中重点考虑投资者的利益从而加大对投资者利益的保护力度。
　　（二）外部原因探究
　　从外部原因角度分析可知，企业的内部控制建设缺乏外部法律制度的建设和完善。我国现有法律制度，虽然一直在完善和改进，在还在存在纰漏和不完善的地方，这种缺憾使得我国法律无法对企业形成有效的约束机制，并且使得现有的监管效果不尽如人意，更是让投资者的合理合法权益不能得到良好的保障。本文从投资者角度对内部控制进行研究，对内部控制问题的进一步探究拓宽了思路和方向，从动态的角度对投资者保护进行思考和探究，提升内部控制的质量，完善内部控制的研究框架。

三、结论与建议

　　本文从投资者保护角度对内部控制进行研究，从相关定义、研究现状及存在问题方面进行探究，对内部控制建设提出如下建议：
　　（1）完善公司的财务信息披露体制，防止过分修饰企业财务报表，从而导致财务失真以及其引发的不良后果。投资者，尤其是外部投资者并不能切身参与到企业的日常经营活动中，这就导致投资者们在实际的经营权和控制权缺乏话语权，缺乏企业经营者所拥有的资源和优势，再加信息不对称性的存在，导致投资者失去自己应有的权益和优势地位。尤其在参与公司经营决策时，投资者劣势特征尤为明显，在企业相关政策意见和经营活动的决策方面盲目跟从。因此，在内部控制的建设中我们要加强对企业的财务信息披露的完整性的管理与监督，其中要包含有关企业经营决策的一切的财务信息，这才是一个公司应有的对投资者负责，对企业利益相关者负责的态度。
　　（2）外部投资者将董事派至企业中进行驻扎管理。从我国的现状我们可以看出现在我国在这方面的法律环境相对比较薄弱，法律环节的设置不全面，这将导致缺乏对中小投资者的保护，即使存在保护有缺乏保护力度，因此外部投资者在对企业进行内部控制时，可以通过向企业派董事的方式来保护自身的合法权益。

参考文献

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