2007年3月28日,中国银行在北京和上海的两个私人银行部正式开业,成为国内首家办理私人银行业务的商业银行。这一举措,标志着私人银行业务正式在中国落地。所谓私人银行业务是指向富有个人或家庭提供的私密性银行业务,通常由国际级金融集团提供,开户门槛一般不低于50万美元,业务范围包括财务咨询、投资理财(如规划投资、避税)、信托和托管、提供并购案建议及标的,有的还代表客户竞标古董等。 作为刚刚起步的新兴事物,国内私人银行业务要走的路还很长。首先,私人银行业务与一般的理财业务有很大的区别,除了高达几十万、上百万美元的开户门槛外,其业务也涉及银行、保险、证券、信托等多个金融行业,在中国目前分业经营的监管体制下,银行既无法跨行业为私人银行客户提供全方位的金融服务,也缺乏懂得上述行业知识的复合型人才。其次,私人银行业务是个性化服务,要满足客户多样性的财务需求,而银行目前能提供的都是标准化的产品,从储蓄产品、银行卡,再到各类理财产品,无一是针对私人银行客户的个性化产品。因此,我认为,目前国内所谓私人银行服务只是虚有其表,也许硬件方面已经达到了国际水平,但是软件方面还远远没有达到私人银行服务的基本要求。本文尝试通过分析银行与信托优势与劣势的比较,探寻银信合作推出私人银行产品的有效途径,并进行相关应用的分析。 在欧美等国家,私人银行业务已经非常完善,并已成为银行发展的重点领域和利润增长的重要来源。与信托业务相结合的银信合作服务方案在国外私人银行业务中得到了广泛的应用。与西方发达国家相比,我国商业银行私人银行业务发展明显滞后。随着我国经济的快速发展以及人民币升值等因素,我国富豪人数和平均资产拥有量逐年稳步增加。新兴的中国富豪阶层对于日益增加的财富,希望得到保值升值和家族传承,对资产组合策略、投资行为、资产转移以及国际投资等备感兴趣,渴望通晓国际财富管理的机构为其理财,期望得到有针对性的理财战略策划和全球全方位的财富管理服务。但国内的私人银行业务还存在很多不足,不能满足这些高端客户的需求。这些不足包括业务创新能力、产品匮乏等等。 而信托业务在准入标准上与私人银行业务类似,可定制性强和面向特定客户销售的特点可以为私人银行客户量身定制相关产品,此外,信托“私募”的低调风格也正是可以满足私人银行客户保护隐私的需要。因此,银行与信托公司在私人银行业务方面开展合作,可以实现双赢,甚至是多赢的局面。从国外经验来看,私人银行客户的需求主要体现在高端投资、财产转移与保护、财产传承以及税收策划服务等。我国相对于西方发达国家来说,各种法律制度的建设还不是很完善,因此,国内的私人银行客户目前的需求集中在两点,即高端投资需求、财产保护与传承。 从国内的银行和信托公司合作历史和现状来看,目前银信合作的合作途径主要包括：(1)商业银行代售信托产品并代理资金收付,(2)与信托产品挂钩的银行理财计划,对这些合作方式经过分析后我们发现在为私人银行客户服务方面还有弊端。目前可行的银信合作方案仍然是信托公司提供信托产品,银行代理销售的合作模式,但是这种模式与原有的代理收付业务有很大的区别,合理可行的银信合作方案应该满足下列条件：(1)银行与客户签订协议,为私人银行客户提供投资或其他服务建议,(2)银行为信托公司设定准入标准,并形成长期业务合作关系,(3)银行作为私人银行客户需求的代表,积极参与到信托产品的设计中,(4)与银行托管业务相结合,加强对信托运作过程的监控。 结合上述结论,我们通过分析集合信托产品在高端投资需求中的应用,以及单一信托在财产保护和继承中的应用这两个典型案例来说明银信合作在私人银行业务中的合理性和重要性。 最后,我们也认识到,信托不是万金油,由于受国内金融环境的制约,我国的信托产品仅能解决私人银行客户的部分需求,特别是投资需求,要将信托和私人银行业务紧密结合,还有很长一段路要走,并对我国银信合作在私人银行业务方面的发展提出一些建议。