石油不但是重要的能源物资，而且是必需的工业原料，人们的日常生活离不开石油，各国的经济发展与石油密切相关，石油已成为各国激烈争夺的目标。特别是最近两年的国际原油期货价格的新一轮剧烈波动，引起各方对国际原油期货价格与现货价格之间的动态关系的广泛关注。　　 本文通过向量自回归(VAR)、Granger因果关系检验，协整理论及误差修正模型(ECM)等计量方法，多方面地对国际原油期货价格和国内原油现货价格之间的关系做建模研究，以期为石油政策的制定、石油战略储备、石油定价机制及利用期货市场进行套期保值规避风险提供一种理论参考。基于2007年1月1日至2008年12月31R纽约原油期货价格日数据以及大庆石油每日现货离岸价格(共998个日数据)所作的VAR模型、脉冲响应函数和Granger因果关系检验结果显示：国际原油期货价格在一定程度上受国内原油现货价格影响；而国内原油现货价格在很大程度上受国际原油期货价格的影响；但两者相互作用的力量是不对称的。　　 最终做出的长期协整方程显示：纽约原油期货价格与大庆原油现货价格之间形成了长期显著的均衡关系。从建立的模型来看，模型能通过各种检验并具有较好的拟合精度，可以较准确地反映国际原油期货价格与国内原油现货价格之间的相互关系。研究结论给我国的能源政策制定和战略调整提供了一个理论参考，同时也为国内原油交易特别是为现货企业套期保值提供参考，以达到规避原油期货价格巨幅波动带来的生产和交易风险的目的。