该论文的研究重点是金融风险管理,并且着重市场风险和信用风险.研究对象是风险度量中普遍采用的标准尺度-在险价值（Value-at-Risk,简称VaR）.该文就详细介绍了度量市场风险和信用风险的几种现代常用的模型.该文在介绍常用的模型之后,用了另外一种崭新的方法-极值方法-来计算在险价值,这部分是该文的核心.该文的研究所用的数据是恒生指数,计算其每日的回报,然后找其极大极小值序列,用来估计极值分布,据此计算VaR.该文将用极值方法计算的结果与用方差-协方差方法计算的结果进行比较,发现极值方法要明显优于方差-协方差方法.该文第一章是概论,论述金融风险管理的必要性,并对金融风险的种类作了简要的介绍.第二章提出在险价值这一重要概念,因为在险价值是该文的研究对象,故文章详细介绍了在险价值的产生、发展及其应用,而且举例说明了如何在严格的假设下计算在险价值.第三章简单介绍了当代常用的市场风险和信用风险度量模型,因为这两种风险是金融机构面临的最重要的风险.该文的核心部分是第四章,介绍如何利用极值理论计算在险价值,先说明了计算方法,然后用香港恒生指数进行实证分析.第五章是结论和总结,并对将来的研究方向提出了建议.