2006年以来,随着国内股市出现较大幅度的上涨,证券公司的经营状况也出现了翻天覆地的变化,多数证券公司在2006年扭亏为盈,有些证券公司净利润出现了爆炸式的增长。继创新试点类证券公司之后,越来越多的证券公司将符合持续盈利的上市条件,证券公司业绩的改善使上市成为可能。伴随着证券市场制度变革不断推进,证券法的实施、证券公司的综合治理、股权分置改革的完成,证券业的长期发展已悄然奠定了扎实的基础。目前多层次资本市场体系正在逐步建立,金融产品的创新稳步推进,未来融资融券、回转交易、做市商制度一旦实施,将为优质证券公司提供新的利润增长点,制度变革也为证券公司上市提供了良好的契机。正是在这样的背景下,本文在选题过程中,将我国证券公司的买壳上市行为作为研究对象。由于我国证券公司缺乏畅通的融资渠道,为了达到融资目的,出现了诸如挪用客户保证金等问题。作为证券市场上最重要的金融机构,证券公司在金融体系中扮演着重要角色,其功能的充分有效发挥要求具有稳定、高效、充足的资金来源。因此,证券公司融资问题已成为我国证券公司发展的瓶颈。证券公司买壳上市避免了IPO的高准入门槛与长期等待,在短期内实现上市目标。有助于证券公司迅速扩充资本,建立良好的融资渠道,解决其流动性问题。此外,买壳上市之后,作为上市公司,证券公司的法人结构将进一步完善;随着外部约束的强化,证券公司业务经营的透明度也将进一步提高;这些都会在一定程度上降低市场风险。同时,上市公司的股权激励机制有助于引进人才,提高效率,促进证券公司的发展。本文的研究正是通过对证券公司融资现状的分析,提出了上市的必要性和紧迫性,在比较几种上市方式后得出买壳上市是证券公司上市的现实选择。并对买壳上市的相关问题做出了研究。希望对我国证券公司的买壳上市行为有一定的借鉴意义。