中国的商业银行一方面为个人和企业提供金融产品服务,另一方面也是金融市场的积极的参与者,进行金融产品的交易。因此风险存在商业的每一个环节。目前对于商业风险的控制越来越受到大家的重视,其中运用VaR运用得到国内外广泛的认可,商业银行管理层利用VaR作为风险管理有利于有效的度量和化解银行风险,有利于对相关数据变量测量,从达到风险控制在一个可控的范围内。目前中国的商业银行风险的管理的理念和技术等方面与国际同行比还存在明显的差距,例如忽视风险控制或者耗资巨大过度的控制。中国的商业银行采用VaR风险管理理念,能帮助中国的商业银行从传统的业务驱动型向风险管理型逐渐的转变,缩小中国商业银行和国际同行业水平,缩小国际差距。本文在介绍商业银行风险管理控制的重要性的基础上,阐述商业银行风险管理的基本理论和方法,以及中国目前对风险管理研究的状况,介绍了商业所面临的最常见的风险:信用风险、操作风险、市场风险。根据中国商业银行目前所面临风险的状况,根据VaR模型对这三种风险在VaR模型的基础下进行研究。从单一简单模型开始研究普通单一因素影响下的VaR模型的置信水平下的风险备用金和风险资本,然后研究多个因素影响下,多周期状况下的风险备用金和风险资本,对中国商业银行的研究提供一个很好的风险管理模型。基于VaR风险管理模型,实例分析中国的商业银行风险管理的优缺点,最后对中国商业银行风险管理方面的建议。中国的商业银行运用此模型时要结合自身银行风险管理模式然后建立适合自身的全面的风险管理模式。