本文拟就金融市场风险测量的VaR 方法(在险价值法)，阐述了几种主要的VaR 计量方法，包括局部评价法中的德尔塔-正态法和德尔塔-伽玛法，以及完全评价法中的历史模拟法和蒙特卡罗模拟，评价了各种方法的优势和劣势以及它们的适用情况。同时本文描述了回测检验和压力测试基本方法，以及它们作为VaR方法有益补充的重要作用。　　 本文结合巴塞尔协议对VaR在金融市场风险管理应用方面的规定和说明，着重以JP Morgan为例具体介绍了VaR方法在国外商业银行市场风险管理中的应用。最后本文把视角从国外转回的国内，通过分析国内某家国有商银行正在构建的全面风险管理框架，对应银监会对于VaR 应用于商业银行市场风险管理的监管要求，学习和借鉴国外商业银行在市场风险管理上的经验提出建立适合我国的市场风险管理的目标模式。